上浮后定存利率没之前给力

部分储户倾向于买国债

牛市来了，每天有数千亿资金从银行流向股市，这让银行的揽储压力成倍增长。此次降息，央行结合推进“利率市场化改革”，上调金融机构“存款利率浮动区间”上限，这是否能重新燃起储户的存款热情呢？

记者从多家银行营业网点大堂经理那里了解到，很多储户其实并不买账，有的甚至觉得此次降息上浮后的定存利率还没有之前的给力，还有部分年纪大的储户更倾向于购买正在发行的凭证式（二期）国债。

这样的情况确实存在。例如上周，建行规定，满足存款金额大于1万元（含），其3个月、6个月、1年期和3年期定存利率就可以上浮30%至顶；此次降息后，建行依旧按照各期限定存利率基准上浮30%执行。不仅如此，存款门槛也提高了，3年期定存利率上浮30%的前提条件是，需要存款2万元（含）以上。

此次降息前，南京银行3个月至3年期定存利率统一上浮30%到顶，分别为2.73%、2.99%、3.25%、4.03%和4.875%。降息后，作为唯一最高上浮40%的银行，3个月至2年期定存利率分别为2.59%、2.87%、3.15%、3.99%，3年期上浮39%为4.875%。5年期定存利率为5%。

一比较就能发现，此次降息后，3个月至2年期挂牌利率比之前降低了，仅3年期挂牌利率维持不变。如果和国债相比，收益也逊色不少。目前正在发行的3年期凭证式（二期）国债票面利率为4.92%，5年期凭证式（二期）国债收益5.32%。这样一来，对储户的吸引力自然就不够了。

上浮50%到顶？

多数银行表示“吃不消”

从第一次降息的“疯狂”上浮到顶，到第二次降息上浮到顶的明显减少，再到现在银行的冷静对待，归根究底是存款利率进一步市场化的结果。想要上浮50%到顶，多数银行表示吃不消。

股市火了，银行业的存款压力本来就大。一家股份制银行个金部人士说，“日均存款考核指标完成变得越来越困难。如果在降息的基础上存款利率再上浮50%，银行不就没有净息差了吗？利润怎么办？考虑到今年3月降息时，一浮到顶的银行已经明显减少，说明利率市场化正在加快推进，预计这一次银行基本不会用足这一上限。”

还有一家国有银行个金部负责人透露，上次降息后，存款利率浮动区间上限扩大到1.3倍，还有部分银行积极响应，这说明浮动上限仍在银行的可接受范围内，毕竟银行揽储的心情是很迫切的。这次，存款利率上限继续扩大，同时贷款的基准利率却下调，意味着存贷利差进一步收窄，对银行的成本压力可见一斑，想要“一浮到顶”不太容易。