交行浙江省分行 资深理财师 王琼

案例聚焦：

53岁的刘先生是一名即将退休的公务员，目前月收入为6000元，已有车有房，无贷款，女儿已成家立业。日常生活开销不大，老婆自给自足。现在他手头上有50万元资金投资股市，另有150万元闲置资金，每月花销在3000元左右。向理财师咨询，他该如何进一步优化资金配置？

理财建议：

根据刘先生过往的投资经历，建议他通过“保本+增值”的投资方式进行一些投资组合：

首先是，定期三年和定期五年，金融资产配比为各20%，预期年化收益分别为3.43%和3.57%。其次加大资金流动性的同时兼具收益，建议将金融资产的20%购买货币基金（推荐交银货币A）。

由于目前国内股市并非处在低谷期，很多股票的估值也远超市盈率。但刘先生不具备专业的炒股能力，建议他将股市资金投资于交通银行的得利宝产品和基金营业组合。在风险可控的前提下，还可以获得一定的收益。得利宝占整个金融资产的20%，预期年化收益4.5%，交行基金营业组合占比为20%，预期年化收益为20%。

整个投资组合的预期年化收益为7.099%。根据现有的假设条件，刘先生家未来的现金流量评估表，按照建议实施后求得内部报酬率IRR=6.83<实际的投资报酬率 ,他的理财目标均可按计划实现。

最后，还建议刘先生购买“康护一生”终身健康保险，保额20万元，缴费年限10年，年缴费13086元。